La agencia calificadora Fitch Rating ha asignado a Equitas Administraçao de Fundos de Investimentos la categoría de M3 (bra), calificación que se da a los gestores que demuestran una vulnerabilidad limitada ante fallos operativos en la administración d
La calificación refleja la buena experiencia de Equitas y su rendimiento en los últimos cinco años y se centra en sus estrategias locales en renta variable, como gestora independiente en Brasil, explica un comunicado Equitas. La valoración tiene en cuenta también el creciente número de activos bajo gestión (AUM) durante el ciclo, a pesar del impacto de las amortizaciones observadas en 2011 por la aversión al riesgo en los mercados.
El rating también reconoce la calidad del equipo, centrado en el análisis y en un adecuado sistema de control de riesgo que respalda sus inversiones y permite una verificación diaria de las exposiciones del mercado al riesgo y a la liquidez.
La administración de la inversión y el marco de cumplimiento de Equitas, que tiene bajo gestión 248,7 millones de dólares, son adecuados también y se benefician del hecho de que sus actividades de administración y custodia se subcontratan a proveedores especializados y reconocidos, según la agencia. Fitch considera eficaz y seguro este modelo desde una perspectiva operativa, aunque cuestiona que la plataforma tecnológica que da servicio a la compañía solo cuente con requisitos básicos de seguridad.
Los retos de Equitas pasan por diversificar el perfil de su base de clientes, mantener el rendimiento de sus inversiones y de sus resultados en un momento de volatilidad como el actual.
La clasificación M3 (bra) se basa en las siguientes puntuaciones, en una escala del 1 al 5, siendo 1 la puntuación más alta:
| Empresa y personal |
3,50 |
| Gestión de riesgo y control |
2,75 |
| Gestión de cartera |
2,50 |
| Gestión de inversiones |
2,75 |
| Tecnología |
3,50 |
