El vehículo Santander Trade Finance Real Economy Fund I estará registrado en Luxemburgo y orientado a inversores institucionales.
La gestora de Banco Santander, Santander AM, aumenta su oferta de activos alternativos con el lanzamiento del Santander Trade Finance Real Economy Fund I, un fondo que invierte en activos de financiación de comercio internacional. El banco ha invertido en el fondo 25 millones de euros, con el objetivo de "asegurar parte del riesgo y permitir a los inversores institucionales co-invertir en esta clase de activos en igualdad de condiciones con la entidad", explican.
El fondo está registrado en Luxemburgo y orientado a inversores institucionales como fondos de pensiones, aseguradoras, fondos soberanos, corporaciones y family offices. Por su tipología de activos, está pensado como "una solución para inversores en un entorno de tipos de interés en mínimos históricos, ofreciendo retornos por encima de soluciones de inversión de tesorería y mercados monetarios", justifican.
El lanzamiento del fondo se ha hecho en colaboración entre las distintas áreas de negocio de Santander y las divisiones de Wealth Management & Insurance y Santander Corporate & Investment Banking (Santander CIB), orientada a la creación de nuevos productos, soluciones y servicios de inversión para los clientes de Grupo Santander. Santander CIB, a través de su división Global Transactional Banking (GTB), está especializada en productos de Trade Finance. Esta área participa en la creación del fondo, aportando su amplia experiencia y su tecnología de vanguardia, así como el acceso a activos globales de financiación comercial gracias a sus soluciones para clientes en Europa, Estados Unidos, Asia y América Latina.
Características
El Santander Trade Finance Real Economy Fund I contará con una cartera diversificada repartida entre Europa, Estados Unidos y Asia. Estará compuesta por más de 350 compañías, con una exposición máxima individual del 10%. La calificación media de la cartera será de aproximadamente BBB+ y dispondrá de ventanas semanales de liquidez. Estará gestionado por Bertrand de Cominges (Global Head de Trade Finance Investments), perteneciente al equipo de Alternativos Ilíquidos, liderado por Borja Díaz-Llanos.
Además, el fondo contará en su comité de inversiones con dos miembros independientes de prestigio internacional: Jean-François Lambert y Tom Jack. Con más de 40 años de experiencia, Lambert ha desarrollado los últimos años de su carrera profesional en HSBC, donde entre 2000 y 2015 ha ocupado diferentes cargos ejecutivos en la división de Trade Finance. Por su parte, Jack cuenta con una dilatada experiencia profesional de más de 35 años en áreas como la gestión de tesorería, evaluación de riesgos, y fusiones y adquisiciones en diferentes sectores como el de bienes de consumo, telecomunicaciones, servicios públicos y minería.
El equipo de Alternativos Ilíquidos de SAM fue creado hace dos años y forma parte del profundo proceso de transformación que inició la compañía en 2018. Está formado por 30 profesionales en España, Reino Unido y Latinoamérica. El pasado mes de octubre, la gestora lanzó el fondo Alternative Leasing, un fondo de inversión libre que invierte en financiación a pymes en su mayoría españolas, aunque también en compañías portuguesas, francesas y de Benelux. Como muestra del compromiso con las pymes, en su lanzamiento Banco Santander se comprometió a aportar hasta 300 millones de euros de su propio balance.
