A FundsPeople analisou três operações de aquisição de empresas de impacto que ocorreram na indústria de gestão de ativos ao longo dos últimos anos.
A atividade de M&A é frequentemente apresentada com um indicador de tendências. Também na indústria de gestão de ativos. Uma das áreas em que se tem observado um aumento da atividade das gestoras de fundos é na aquisição de empresas especializadas em impacto. Não é um acaso. Trata-se de um dos segmentos onde as entidades projetam um maior crescimento. Nalguns casos, a decisão da entidade foi a de adquirir a totalidade do capital. Noutros, de adquirir uma percentagem relevante do mesmo. A FundsPeople analisou três casos de operações de aquisições de empresas de impacto que ocorreram no setor ao longo dos últimos anos.
Schroders com BlueOrchardBlue
Em 2019, a gestora adquiriu uma participação maioritária na BlueOrchardBlue, empresa especializada em microfinanças e investimento de impacto. Fundada em 2001, tratava-se da primeira gestora comercial de investimentos de dívida em microfinanças do mundo. A entidade oferece aos investidores soluções de investimento de impacto em todas as classes de ativos, incluindo crédito, private equity e infraestrutura sustentável e é especialista em mandatos de financiamento misto. O negócio de investimento de impacto tem sede na Suíça e opera internacionalmente. Com esta associação, a Schroders procurava acelerar o crescimento em dívida privada e dos investimentos de private equity em mercados emergentes, bem como impulsionar a inovação e o crescimento, aumentando o seu impacto nos mercados emergentes e fronteira.
Goldman Sachs AM com Imprint Capital
Muito antes, em 2015, a Goldman Sachs Asset Management tornava público o acordo de aquisição da Imprint Capital, empresa especializada em desenvolver soluções de investimento institucional que, além de rentáveis, geram um impacto quantificável em termos ambientais, sociais e de governo corporativo - os denominados critérios ESG. Com esta operação, a gestora reforçava as suas soluções de investimento ESG e de impacto em mercados públicos e privados de todo o mundo, o que lhes permitiu oferecer novas oportunidades de investimento, de aconselhamento e análise de carteiras aos clientes que desejavam alinhar os seus investimentos com os seus valores e objetivos.
M&G Investments com responsAbility Investments
No início do ano passado, a M&G Investments anunciava a compra de uma participação maioritária da boutique responsAbility Investments. Trata-se de uma empresa suíça especializada no investimento de impacto centrado no mercado de dívida privada e capital de risco nos mercados emergentes. Com a aquisição de 90% da empresa suíça, a gestora britânica procurava aumentar as suas capacidades de investimento sustentável e tornar-se líder em investimento de impacto. Pretendia igualmente aumentar a sua presença internacional e as capacidades de criação de ativos privados. A boutique serve clientes e empresas em carteira em mais de 70 mercados emergentes a partir dos seus oito escritórios, mantendo a sua imagem de marca.
