The objective of the Sub-fund is to deliver a positive absolute return in the form of capital growth over the medium to longer term in all market conditions. The Sub-fund is actively managed and aims to exceed the return on cash (€STR has been chosen as a proxy for the return on cash deposits) by five percent per annum, evaluated over rolling three year periods (before charges). It exploits market inefficiencies through active allocation to a diverse range of market positions. The Sub-fund uses a combination of traditional assets (such as equities and bonds) and investment strategies based on advanced derivative techniques, resulting in a diversified portfolio. The fund can take long and short positions in markets, securities and groups of securities through derivative contracts.
Rentabilidade anual |
1 ano |
3 anos |
5 anos |
Início |
2025 |
2024 |
2023 |
2022 |
2021 |
Rentabilidade anual: Fundo |
1 ano: -9,35 |
3 anos: -6,54 |
5 anos: -2,61 |
Início: 0,48 |
2025: -9,33 |
2024: -10,29 |
2023: -2,67 |
2022: 6,72 |
2021: 6,12 |
Rentabilidade anual: Categoria |
1 ano: -2,05 |
3 anos: -1,28 |
5 anos: -0,13 |
Início: -
| 2025: -2,45 |
2024: -2,39 |
2023: 3,17 |
2022: -2,48 |
2021: 7,88 |
Rentabilidade anual: Percentil |
1 ano: 95,00 |
3 anos: 95,00 |
5 anos: 94,00 |
Início:-
| 2025: 95,00 |
2024: 83,00 |
2023: 85,00 |
2022: 15,00 |
2021: 47,00 |
Risco |
Volatilidade |
Rácio de Sharpe |
Correlação |
Beta |
Alfa |
Tracking error |
Rácio de informação |
Risco: 3 anos |
1 Volatilidade: 4,47 |
3 Rácio de Sharpe: -1,55 |
5 Correlação: -0,66 |
Beta: - |
Alfa: -7,13 |
Tracking error: 7,41 |
Rácio de informação: -0,66 |
Fonte: Morningstar.
Dados em euros.
Categoria: Macro Trading EUR. Data: 2023-09-20
Fonte: Morningstar.
Dados em euros.
Categoria: Macro Trading EUR. Data: 2023-09-20