Nos primeiros sete meses do ano, resgates nos fundos mobiliários já ultrapassam os 470 milhões de euros

Depois de termos observado quais os fundos mobiliários que se destacam este ano em termos de captações, chega a vez de olharmos para as entidades. O sentimento negativo dos investidores em 2022 é bem visível quando olhamos para as captações líquidas das entidades gestoras nacionais. Tanto para o mercado obrigacionista, como para o mercado acionista, este tem sido um dos piores anos em muito tempo. Neste contexto, o trabalho das entidades gestoras de fundos de investimento é dificultado, pois os esforços de tentar convencer os seus investidores a manterem-se investidos são redobrados.

Segundo dados da Morningstar, as captações líquidas nos primeiros sete meses de 2022, no agregado das entidades gestoras que gerem fundos mobiliários, fixaram-se em -477 milhões de euros. Este montante resgatado representa 2,52% do dos 17,5 mil milhões de euros que as entidades gestoras detinham em AuM em Portugal e no Luxemburgo com referência a julho de 2022.

Captações de entidades com fundos domiciliados em Portugal

Entidade gestoraCaptações líquidas em 2022Ativos sob gestão julho 2021Ativos sob gestão julho 2022
Caixa Gestão de Ativos32 309 8245 867 600 9666 230 133 424
Invest Gestão de Activos19 666 608153 896 166189 885 151
Casa de Investimentos16 869 48819 258 67642 493 381
Montepio Gestão de Activos8 247 099157 573 433171 714 015
Optimize Investment Partners8 057 567124 068 788136 404 035
Sixty Degrees1 077 0289 468 32011 475 895
Heed Capital810 41112 362 34532 541 838
Lynx Asset Managers- 57 15411 827 37310 182 448
BIZ Capital- 3 049 93419 926 70714 805 307
Bankinter GA (Sucursal em Portugal)- 7 064 903269 340 637319 587 197
GNB Gestão de Ativos- 57 541 061799 457 301771 886 908
Santander Asset Management- 83 562 5922 999 808 1482 867 826 602
BPI Gestão de Ativos- 134 091 1803 161 195 3843 042 257 107
IM Gestão de Ativos- 277 727 7153 770 519 7673 747 899 449
Total- 476 056 51317 376 304 01117 589 092 757
Fonte: Morningstar Direct, dados em euros, com referência a julho de 2022.

Das 14 entidades gestoras nacionais com fundos mobiliários domiciliados em Portugal, sete contam com captações líquidas negativas. Há, contudo, entidades que escapam a este fenómeno, tais como a Caixa Gestão de Ativos, Invest Gestão de Activos, Casa de Investimentos, Montepio Gestão de Activos, Optimize Investment Partners, Sixty Degrees e Heed Capital.

A Caixa Gestão de Ativos, a maior entidade gestora de fundos mobiliários a nível nacional, foi a que conseguiu captar mais dinheiro de janeiro a julho de 2022, com um montante de 32 milhões de euros. O Caixa Ações Líderes Globais foi o produto que mais contribuiu para este total.

Já a Invest GA, que recentemente lançou um novo PPR temático, surge em segundo lugar no ranking, angariando um montante para os seus fundos superior a 19 milhões de euros. O fundo que mais contribui para este inflow foi o Smart Invest PPR/OICVM Dinâmico.

Os destaques não ficam por aqui, pois a Casa de Investimentos, através do seu produto de marca Casa Global Value PPR, viu o seu património crescer em 16 milhões de euros.

Para além das já mencionadas, das entidades gestoras portuguesas que contam com fundos domiciliados no Luxemburgo, destaca-se a Nevastar Finance e o Haitong Bank com captações líquidas positivas.

Captações de entidades com fundos domiciliados em Portugal e no Luxemburgo

Entidade gestoraCaptações líquidas em 2022Ativos sob gestão julho 2021Ativos sob gestão julho 2022
Caixa Gestão de Ativos32 309 8245 867 600 9666 230 133 424
Casa de Investimentos16 869 48819 258 67642 493 381
Invest Gestão de Activos14 157 446153 896 166189 885 151
Montepio8 247 099157 573 433171 714 015
Optimize Investment Partners (Andbank AM)7 942 964131 809 190187 148 505
Nevastar Finance (EuroBic)3 876 73616 043 86019 392 703
Heed Capital (Adepa AM)1 339 84535 116 22154 495 960
Sixty Degrees1 077 0289 468 32011 475 895
Haitong Bank (MultiConcept Fund Management)685 18025 369 21825 528 146
Lynx Asset Managers- 57 15411 827 37310 182 448
BIZ Capital- 3 049 93419 926 70714 805 307
Bankinter GA (Sucursal em Portugal)- 7 064 903269 340 637319 587 197
Atrium Investimentos (FundPartner Solutions)- 17 415 748229 163 994205 472 839
GNB Gestão de Ativos (GNB International Management)- 65 234 5161 229 880 5781 141 436 213
Santander Asset Management- 83 562 5922 999 808 1482 867 826 602
BPI Gestão de Ativos (CaixaBank AM)- 109 673 4393 747 813 6763 686 467 300
IM Gestão de Ativos- 277 727 7153 770 519 7673 747 899 449
Total- 477 280 39118 694 416 93118 925 944 536
Fonte: Morningstar Direct, dados em euros, com referência a julho de 2022.