Apresentamos o Top 20 dos fundos, com ADN português, com melhor Sharpe ratio nos últimos três anos.
Para o cálculo do mesmo, utilizamos as métricas de rentabilidade e de desvio padrão calculadas pela Morningstar no fim do mês de julho e consideramos como ativo sem risco a Euribor a 12 meses no primeiro dia de agosto. Dada a alternativa sem risco ser agora positiva e com alguma dimensão, a inclusão da mesma tem influência na forma como os resultados comparam.
Top 20 fundos com maior índice de Sharpe a três anos
| Nome | Rating FundsPeople 2022 | Entidade Gestora | Categoria | Sharpe a 3 anos |
|---|---|---|---|---|
| IMGA Ações América | Sim | IM Gestão de Ativos | Ações | 0,993 |
| IMGA Global Equities Selection | IM Gestão de Ativos | Ações | 0,913 | |
| Caixa Ações Líderes Globais | Sim | Caixa Gestão de Ativos | Ações | 0,873 |
| BPI GIF Opportunities | Sim | BPI GA (CaixaBank AM) | Ações | 0,872 |
| BPI América | Sim | BPI Gestão de Activos | Ações | 0,842 |
| BPI Ações Mundiais | BPI Gestão de Activos | Ações | 0,825 | |
| NB America Growth Fund | GNB Gestão de Ativos | Ações | 0,801 | |
| NB Momentum Sustentável | Sim | GNB Gestão de Ativos | Ações | 0,721 |
| Caixa Ações EUA | Caixa Gestão de Ativos | Ações | 0,659 | |
| BPI Portugal | BPI Gestão de Activos | Ações | 0,595 | |
| BPI Universal | BPI Gestão de Activos | Multiativos | 0,565 | |
| BPI Ibéria | BPI Gestão de Activos | Ações | 0,517 | |
| BPI Agressivo | BPI Gestão de Activos | Multiativos | 0,505 | |
| Montepio Euro Energy | Montepio Gestão de Activos | Ações | 0,463 | |
| IMGA Ações Portugal | Sim | IM Gestão de Ativos | Ações | 0,45 |
| White Fleet III Haitong Agressive | MultiConcept Fund Management (Haitong) | Multiativos | 0,411 | |
| BPI Dinâmico | Sim | BPI Gestão de Activos | Multiativos | 0,39 |
| BPI GIF Iberian Equity Long Short | Sim | BPI GA (CaixaBank AM) | Alternativo | 0,379 |
| NB Portugal Ações | GNB Gestão de Ativos | Ações | 0,372 | |
| Atrium Portfolio Sicav - Octant | Atrium Investimentos (FundPartner Solutions) | Ações | 0,367 |
A liderar o Top 20 temos o IMGA Ações América com um Sharpe ratio de 0,993. A seguir, mais um fundo da IM Gestão de Ativos, o IMGA Global Equities Selection surge com 0,913. Por fim, aparece o Caixa Ações Líderes Globais com um índice de Sharpe de 0,873.
Importa ainda destacar que apenas três categorias estão representadas neste Top 20. Os fundos de ações lideram com 15 entradas na lista e os fundos multiativos aparecem quatro vezes. Os alternativos registam ainda uma entrada.
Por fim, a entidade gestora mais representada é a BPI Gestão de Ativos com oito fundos no Top 20.
