Retorno a três anos: fundos da BPI Gestão de Ativos dominam o Top 3

A classe de ativos que continua a remunerar melhor os investidores é a classe acionista. Pelo menos é isso que mostra a análise aos fundos de ADN nacional mais rentáveis a três anos. Com dados da Morningstar Direct do final de outubro de 2021, verifica-se que dos 20 produtos mais rentáveis no período, apenas três não são classificados como equity.

Portanto, o crash de 2020 nos mercados acionistas, bem como a volatilidade recentemente sentida devido à inflação, dissolve-se quando olhamos para os três anos de performance dos fundos nacionais, domiciliados em Portugal e no Luxemburgo.

O destaque vai para as estratégias de investimento que se inserem nas categorias globais, ou mais focadas nos Estados Unidos da América, em que o foco para as large cap e para growth é evidente.

Pelo menos os oito primeiros produtos apresentados no ranking demonstram isso mesmo. O produto líder é o BPI GIF Opportunities, gerido pela BPI Gestão de Ativos. Esta estratégia de investimento entregou 21,6% de retorno nos últimos três anos. O fundo apresenta Selo FundsPeople 2021 pela classificação de Blockbuster e Consistente e, na sua carteira, o setor da tecnologia, a par da saúde, são atualmente os mais relevantes.

Igualmente, com o mercado a nível global como espectro de investimento, está o fundo em segundo lugar no ranking, também ele sob alçada da BPI Gestão de Ativos. Falamos do BPI Ações Mundiais que apresenta no período um retorno de 20,03%. Adicionalmente, também este fundo conta com Selo FundsPeople 2021 pela classificação de Consistente.

No terceiro posto desta análise, destaque para mais um fundo da BPI GA, desta vez unicamente focado no mercado de ações norte-americano: o BPI América, na sua classe não hedged, que entregou 19,84% de rentabilidade anualizada nos últimos 3 anos.

Efetivamente, a BPI Gestão de Ativos domina este Top 3. Ao nível de ativos sob gestão dos seus fundos de ações, a entidade também está bem posicionada no mercado nacional, impulsionada - principalmente - pelos seus fundos domiciliados no Luxemburgo. O BPI Ações Mundiais e o BPI América, por exemplo, eram dois fundos que constavam entre os que mais captaram no último ano.

Outros destaques

A análise deixa em destaque outros nomes interessantes, cujo mercado alvo difere, tais como o Caixa Ações Oriente, o Caixagest Ações Emergentes, o Montepio Multi Gestão Mercados Emergentes, ou até mesmo o BPI Ibéria.

Relativamente aos três fundos presentes no ranking que não são equity, encontramos o Lynx Discovery Fund, o Santander Popular Global 75, e o Montepio Multi Gestão Dinâmica. Todos estes verificaram um retorno anualizado a três anos superior a 10%.

Veja também o ranking do retorno por unidade de risco do mesmo período em análise.  

Top 20 fundos de ADN nacional mais rentáveis a três anos