Los fondos preferidos de los asesores de banca privada en 2024
Por tercer año consecutivo FundsPeople ha preguntado a los asesores de banca privada cuáles son sus fondos de inversión preferidos para incluir en las carteras de sus clientes. Más de 850 profesionales han participado en esta encuesta y de sus respuestas ha salido este ranking que, por segundo año consecutivo, lo lidera el DWS Concept Kaldemorgen, con el 6% de los votos recibidos.
El segundo puesto es para el Fidelity Funds Global Technology Fund que, con el 4% de las papeletas, consigue estar entre los más votados y arrebata la segunda posición al Capital Group New Perspective que baja un peldaño hasta la tercera posición.
En la lista de los fondos más votados entran este año el M&G (Lux) Optimal Income y el Robeco Sustainable Global Stars Equities. Los otros cuatro que completan el ranking son estrategias que los asesores de altos patrimonios ya habían seleccionado entre sus favoritas el año pasado: el Fidelity Funds World Fund, el PIMCO GIS Income Fund, el Morgan Stanley Investment Funds Global Brands y el Seilern World Growth. Estos nueve productos se reparten el 26% de los votos.
El más votado
El DWS Concept Kaldemorgen es un vehículo multiactivo flexible. Esta estructura ha sido diseñada por la gestora para garantizar una buena diversificación a través de distintos escenarios económicos y de tipos de interés. Christoph Schmidt, cogestor del fondo, explica que los valores en los que se centran son “defensivos, como las farmacéuticas y las aseguradoras. Los valores de TI, impulsados por tendencias de crecimiento estructural como la digitalización o la inteligencia artificial, son una parte importante de la cartera”.
El incierto entorno económico que se espera en 2024 favorece precisamente a este tipo de fondos debido a su participación “en oportunidades de mercado de renta variable a largo plazo y la generación de atractivos ingresos por intereses como amortiguador para tiempos más turbulentos”, argumenta.
Principal apuesta
La principal apuesta del Fidelity Funds Global Technology Fund es la tecnología. Su gestor, Hyun Ho Sohn, está convencido de que la tendencia estructural de este sector “permanece intacta y podría incluso haberse reforzado”.
Explica que “muchas empresas consolidadas necesitan actualizar sus viejas infraestructuras tecnológicas para que los diferentes sistemas puedan comunicarse y se incorporen plataformas y aplicaciones digitales como los análisis avanzados y la IA”.
El fondo se centra también en sectores en los que la demanda está creciendo, como es el caso de todo lo relacionado con la gestión de datos, la gobernanza y la seguridad, sin olvidar a las empresas centradas en la sostenibilidad. Estas últimas “se perfilan para crecer a largo plazo a medida que los sectores económicos en todo el mundo invierten en tecnología para cumplir con los marcos normativos que impulsan los objetivos de cero emisiones netas desarrollando software que podría ayudar a calcular las emisiones o a utilizar los recursos de forma más eficiente”, detalla Ho Sohn.
El gestor también señala que “existen oportunidades para comprar acciones baratas a las que el mercado ha dado la espalda, valores en los que la debilidad de la demanda ya está descontada”, en referencia a compañías infravaloradas en el mercado o beneficiarias de operaciones corporativas y negocios que están reforzando sus posiciones de mercado.
En tercer lugar, el Capital Group New Perspective es el vehículo que consigue mantenerse en el pódium de los fondos preferidos de los asesores de banca privada los tres años en los que se ha realizado la encuesta.
Visión de futuro
Según Steve Smith, Investment specialist de Capital Group, este producto flexible de renta variable global está construido “intencionadamente para captar un amplio conjunto de oportunidades en todo el mundo”. El objetivo de la estrategia, que ya tiene más de 50 años, es construir una cartera muy bien diversificada. Así como buscar oportunidades entre empresas que puedan beneficiarse del próximo ciclo multidécada. Es decir, “compañías que a largo plazo se conviertan en las vencedoras de la evolución tanto en la economía mundial como en los mercados”. En este entorno, el Capital Group New Perspective encuentra valor en varias tendencias, como la continuación de la disrupción digital, la innovación en el sector sanitario y la transición energética.
Respecto a las gestoras, Fidelity International, es la firma que logra el mayor porcentaje de votos, un 9%; seguida de DWS (6%), Robeco (5%) y Amundi AM (5%). Sin embargo, en el ranking de las gestoras con un mayor número de fondos entre los votados, Amundi AM se encuentra en la primera posición. Hasta un total de 14 estrategias de esta entidad son mencionadas por los profesionales dedicados a los altos patrimonios. BlackRock, con 11 vehículos, se sitúa en segunda posición, descendiendo un puesto respecto al año pasado. Posición que comparte con J.P. Morgan AM, también con 11 fondos de inversión.
Por tercer año consecutivo FundsPeople ha preguntado a los asesores de banca privada cuáles son sus fondos de inversión preferidos para incluir en las carteras de sus clientes. Más de 850 profesionales han participado en esta encuesta y de sus respuestas ha salido este ranking que, por segundo año consecutivo, lo lidera el DWS Concept Kaldemorgen, con el 6% de los votos recibidos.
El segundo puesto es para el Fidelity Funds Global Technology Fund que, con el 4% de las papeletas, consigue estar entre los más votados y arrebata la segunda posición al Capital Group New Perspective que baja un peldaño hasta la tercera posición.
En la lista de los fondos más votados entran este año el M&G (Lux) Optimal Income y el Robeco Sustainable Global Stars Equities. Los otros cuatro que completan el ranking son estrategias que los asesores de altos patrimonios ya habían seleccionado entre sus favoritas el año pasado: el Fidelity Funds World Fund, el PIMCO GIS Income Fund, el Morgan Stanley Investment Funds Global Brands y el Seilern World Growth. Estos nueve productos se reparten el 26% de los votos.
El más votado
El DWS Concept Kaldemorgen es un vehículo multiactivo flexible. Esta estructura ha sido diseñada por la gestora para garantizar una buena diversificación a través de distintos escenarios económicos y de tipos de interés. Christoph Schmidt, cogestor del fondo, explica que los valores en los que se centran son “defensivos, como las farmacéuticas y las aseguradoras. Los valores de TI, impulsados por tendencias de crecimiento estructural como la digitalización o la inteligencia artificial, son una parte importante de la cartera”.
El incierto entorno económico que se espera en 2024 favorece precisamente a este tipo de fondos debido a su participación “en oportunidades de mercado de renta variable a largo plazo y la generación de atractivos ingresos por intereses como amortiguador para tiempos más turbulentos”, argumenta.
Principal apuesta
La principal apuesta del Fidelity Funds Global Technology Fund es la tecnología. Su gestor, Hyun Ho Sohn, está convencido de que la tendencia estructural de este sector “permanece intacta y podría incluso haberse reforzado”.
Explica que “muchas empresas consolidadas necesitan actualizar sus viejas infraestructuras tecnológicas para que los diferentes sistemas puedan comunicarse y se incorporen plataformas y aplicaciones digitales como los análisis avanzados y la IA”.
El fondo se centra también en sectores en los que la demanda está creciendo, como es el caso de todo lo relacionado con la gestión de datos, la gobernanza y la seguridad, sin olvidar a las empresas centradas en la sostenibilidad. Estas últimas “se perfilan para crecer a largo plazo a medida que los sectores económicos en todo el mundo invierten en tecnología para cumplir con los marcos normativos que impulsan los objetivos de cero emisiones netas desarrollando software que podría ayudar a calcular las emisiones o a utilizar los recursos de forma más eficiente”, detalla Ho Sohn.
El gestor también señala que “existen oportunidades para comprar acciones baratas a las que el mercado ha dado la espalda, valores en los que la debilidad de la demanda ya está descontada”, en referencia a compañías infravaloradas en el mercado o beneficiarias de operaciones corporativas y negocios que están reforzando sus posiciones de mercado.
En tercer lugar, el Capital Group New Perspective es el vehículo que consigue mantenerse en el pódium de los fondos preferidos de los asesores de banca privada los tres años en los que se ha realizado la encuesta.
Visión de futuro
Según Steve Smith, Investment specialist de Capital Group, este producto flexible de renta variable global está construido “intencionadamente para captar un amplio conjunto de oportunidades en todo el mundo”. El objetivo de la estrategia, que ya tiene más de 50 años, es construir una cartera muy bien diversificada. Así como buscar oportunidades entre empresas que puedan beneficiarse del próximo ciclo multidécada. Es decir, “compañías que a largo plazo se conviertan en las vencedoras de la evolución tanto en la economía mundial como en los mercados”. En este entorno, el Capital Group New Perspective encuentra valor en varias tendencias, como la continuación de la disrupción digital, la innovación en el sector sanitario y la transición energética.
Respecto a las gestoras, Fidelity International, es la firma que logra el mayor porcentaje de votos, un 9%; seguida de DWS (6%), Robeco (5%) y Amundi AM (5%). Sin embargo, en el ranking de las gestoras con un mayor número de fondos entre los votados, Amundi AM se encuentra en la primera posición. Hasta un total de 14 estrategias de esta entidad son mencionadas por los profesionales dedicados a los altos patrimonios. BlackRock, con 11 vehículos, se sitúa en segunda posición, descendiendo un puesto respecto al año pasado. Posición que comparte con J.P. Morgan AM, también con 11 fondos de inversión.