Focus su tre pilastri: costruzione di portafogli resilienti, gestione della liquidità e tecnologia integrata. Lo rivela l'undicesima indagine di BlackRock sul settore assicurativo.
Gli assicuratori globali stanno cambiando i loro approcci agli investimenti in un contesto di mercato in rapida evoluzione. Ora si concentrano su tre pilastri: costruzione di portafogli resilienti, gestione della liquidità e tecnologia integrata. Lo dimostra l'undicesima indagine di BlackRock sul settore assicurativo, che ha intervistato 370 investitori assicurativi in 26 mercati, che rappresentano quasi 28 mila miliardi di dollari di asset in gestione.
Revisione accelerata del portafoglio per bilanciare rischio e liquidità
Il 79% degli assicuratori intervistati prevede di rivedere la propria asset allocation strategica a lungo termine e quasi la metà (48%) rivedrà le soglie di propensione al rischio quest'anno. La maggior parte degli assicuratori (60%) considera l'inflazione come la principale preoccupazione del mercato, seguita da vicino dalla volatilità dei prezzi degli asset (59%) e dalla liquidità (58%).
Per diversificare ulteriormente i propri portafogli, la maggior parte degli assicuratori (87%) prevede di aumentare l'allocazione agli investimenti privati nei prossimi due anni, con un incremento medio del 3% rispetto all'allocazione attuale. Gli assicuratori prevedono inoltre di aumentare le allocazioni in attività liquide, con il 37% degli intervistati che intende destinarle alla liquidità e il 31% al reddito fisso.
Concentrati su un approccio integrato agli investimenti ESG e climatici
Più di due terzi dei partecipanti al sondaggio ha dichiarato di essere propensi o molto propensi a implementare obiettivi ESG di ampio respiro nei loro portafogli e a fare del rischio ESG un elemento chiave per i nuovi investimenti. Inoltre, l'85% ha riferito che è probabile o molto probabile che si impegnino a inserire obiettivi climatici specifici per il loro portafoglio.
Il 62% degli assicuratori intervistati ritiene che il processo decisionale legato alla sostenibilità sia uno dei principali trend che caratterizzeranno il loro settore nei prossimi anni. Le tecnologie e gli adeguati strumenti saranno fondamentali per garantire la coerenza delle analisi di sostenibilità, con applicazioni che includono la divulgazione e la rendicontazione normativa, fino alla valutazione delle allocazioni degli investimenti.
Innovazione continua nella gestione del rischio: dalla trasformazione digitale agli ETF
Il 65% degli assicuratori ha indicato la trasformazione digitale e la tecnologia come la tendenza più importante per il settore assicurativo nei prossimi 12-24 mesi, rispetto al 44% del 2021. Quasi tutti (98%) hanno dichiarato di utilizzare l'intelligenza artificiale, l'apprendimento automatico, l'analisi predittiva, la blockchain o una combinazione di queste tecnologie, con l'analisi predittiva utilizzata sia per la gestione del business assicurativo (65%) che per le operazioni di investimento (72%).
Per quanto riguarda le spese tecnologiche future, la stragrande maggioranza degli assicuratori intervistati prevede di dare priorità agli investimenti per la gestione delle attività e delle passività (68%), insieme alla conformità normativa (54%) e ai dati di mercato (53%).
