Lanci di fondi attivi: materiali strategici, AI e bond a scadenza fissa nel mirino

Amundi e la società del gruppo Amundi CPRAM lanciano una strategia d'investimento dedicata all'intelligenza artificiale: CPR Invest Artificial Intelligence. Si tratta di un fondo azionario globale a gestione attiva che investe principalmente in società del settore IT, con un focus geografico sugli Stati Uniti. È classificato come articolo 8 del regolamento SFDR e si impegna a mantenere un punteggio ESG superiore al punteggio ESG dell’indice di riferimento. L’obiettivo è di offrire agli investitori “l'opportunità di esporsi alla fase iniziale di questo ciclo tecnologico, il cui sviluppo dovrebbe subire una forte accelerazione nei prossimi anni, trasformando l'intera economia”, dicono dalla casa di gestione.

L'universo d'investimento del fondo CPR Invest - Artificial Intelligence si basa su tre pilastri principali:

• Infrastrutture IA: essenziali per lo sviluppo dell'intelligenza artificiale, comprendono i produttori di chip, i fornitori di servizi cloud (elaborazione e archiviazione dati) e i data center;
• Abilitatori IA: sono aziende che supportano la diffusione dell'intelligenza artificiale fornendo gli strumenti, le tecnologie e le competenze necessarie per integrarla: gestione ed estrazione dei dati, soluzioni di osservabilità e sicurezza, società di consulenza.
• Utilizzatori IA: le aziende che adottano l'intelligenza artificiale per guidare l'innovazione, creare nuove opportunità e ottimizzare le loro operazioni.

Una nuova strategia US Equities Sustainable per DPAM, che va a posizionarsi all'interno della sua offerta azionaria fondamentale. “Nell'universo degli investimenti azionari statunitensi, la mancanza di strategie di investimento con solide credenziali ESG limita la concorrenza nella nicchia dei portafogli US Quality ESG”, spiegano dalla casa di gestione. “Sebbene la concorrenza e la concentrazione siano elevate nell'universo statunitense, una strategia attiva con solidi fondamentali ESG può offrire un'alternativa di diversificazione agli investitori azionari statunitensi e agli asset allocator”, dicono da DPAM.

La nuova strategia investe selezionando titoli azionari statunitensi, individuati sulla base di analisi economiche, finanziarie e di una rigorosa metodologia ESG che prevede esclusioni, integrazione dei fattori ESG, partecipazione attiva ed engagement con le società. Una ricerca meticolosa di aziende di qualità ed in crescita è alla base della filosofia d’investimento. Il team di gestione punta a società con un evidente potenziale di crescita secolare e vantaggi competitivi duraturi che garantiscano elevati rendimenti sul capitale investito, pur mantenendo un costo minimo. Il portafoglio è ben diversificato tra settori, industrie e mercati finali e comprende diversi profili e driver di crescita non correlati, oltre a un equilibrio tra attività difensive e cicliche.

Questa strategia di investimento a gestione attiva promuove caratteristiche ambientali e sociali ai sensi dell'articolo 8 del regolamento SFDR.

J. Safra Sarasin lancia il fondo JSS Sustainable Equity Strategic Materials, un prodotto innovativo che va ad ampliare l’offerta tematica del gruppo. Questo nuovo fondo è stato progettato per offrire interessanti opportunità di investimento tematico nell'ambito dei materiali strategici.

Con la transizione verde dell'economia globale, insieme alla rapida urbanizzazione e all'ampio sviluppo delle infrastrutture, i materiali stanno emergendo in quanto risorsa cruciale in grado di favorire una forte crescita strutturale. Il fondo JSS Sustainable Equity - Strategic Materials mira a capitalizzare tale tendenza, offrendo agli investitori un'opportunità unica di accesso a questo tema in forte crescita attraverso un portafoglio azionario mirato. Si rivolgerà sia ai produttori e riciclatori di metalli e minerali essenziali (a monte), che agli utilizzatori di questi materiali (a valle), garantendo un portafoglio ben diversificato. Questo approccio consente al fondo di individuare e selezionare opportunità d'investimento diversificate, integrando al contempo la sostenibilità nel processo d'investimento, in linea con l'impegno del Gruppo a investire responsabilmente.

Franklin Templeton lancia una nuova soluzione attiva sui Mercati Emergenti: il fondo Templeton Emerging Markets Ex-China fund, che è un fondo conforme all’articolo 8 del regolamento SFDR. La strategia si propone di investire in società dei mercati emergenti di tutto il mondo, esclusa la Cina, con caratteristiche fondamentali interessanti, utilizzando un approccio consapevole delle valutazioni. Il fondo sarà gestito attivamente e avrà un portafoglio high conviction di 40-60 titoli costruito con un approccio bottom-up e una prospettiva di lungo termine.

Inoltre, la casa di gestione mette a disposizione un nuovo prodotto obbligazionario che consente agli investitori di accedere al mercato in rapida crescita dell'Arabia Saudita. Si tratta del Franklin Saudi Arabia Bond Fund. L'obiettivo d'investimento è di massimizzare il rendimento totale dell'investimento consistente in una combinazione di reddito, rivalutazione del capitale e guadagni valutari nel lungo termine. Il fondo cerca di raggiungere il suo obiettivo investendo principalmente in titoli di debito e obbligazioni emessi da enti governativi, legati al governo o societari situati in Arabia Saudita.

BlackRock espande ulteriormente la sua gamma di prodotti a scadenza fissa in Europa, lanciando il BGF Euro Investment Grade Fixed Maturity Bond Fund 2028. Questo nuovo fondo amplia la gamma di soluzioni a gestione attiva di BlackRock per gli investitori orientati al reddito, offrendo una strategia su misura per soddisfare la crescente domanda di investimenti obbligazionari prevedibili e di alta qualità. Il fondo punta, infatti, a offrire agli investitori l'opportunità di sfruttare gli elevati livelli di rendimento attuali in vista dei potenziali tagli dei tassi di interesse da qui ai prossimi mesi.

Inoltre, con una data di scadenza massima, allineata alla data di chiusura del fondo, la struttura del fondo combina i vantaggi di un portafoglio obbligazionario diversificato con la certezza di una scadenza fissa. Il prodotto è concepito per fornire un flusso di reddito competitivo nell'attuale contesto di mercato. Sarà aperto per un periodo di sottoscrizione di cinque mesi, con chiusura il 21 marzo 2025. “È costituito da un portafoglio di obbligazioni investment grade, con l'obiettivo di fornire un rendimento a scadenza superiore a quello dei titoli di Stato e un elevato livello di diversificazione nel settore del credito, che sarebbe difficile da raggiungere per un singolo investitore, data la dimensione minima richiesta per investire in singole obbligazioni corporate. Il processo di investimento mira a mantenere un rating aggregato di BBB”, spiega BlackRock.

Anche Pictet Asset Management si concentra sull’obbligazionario a scadenza fissa. Il nuovo Multi Solutions Pictet Target Income 2028 è progettato per offrire agli investitori un flusso reddituale prevedibile su un orizzonte d’investimento prestabilito a fronte della minimizzazione del rischio di tasso d’interesse. Il fondo investe per il 70% circa in obbligazioni con merito creditizio elevato (Investment Grade) e per il rimanente 30% in emissioni ad alto rendimento (High Yield), puntando ad offire un interessante equilibrio tra stabilità e maggiore potenziale di rendimento. Questa nuova soluzione va ad ampliare ed arricchire ulteriormente la nuova gamma Multi Solutions avviata quest’anno da Pictet AM e che ha visto già l’avvio del comparto Multi Solution Pictet Road to Megatrend 2028.

La soluzione presenta un portafoglio diversificato, studiato per offrire agli investitori un flusso reddituale prevedibile su un orizzonte d’investimento prestabilito a fronte della minimizzazione del rischio di tasso d’interesse.

Nuveen mette a disposizione la strategia a impatto Global Credit con l'obiettivo di generare rendimenti a lungo termine e al contempo un impatto sociale e ambientale diretto e misurabile. La strategia Global Credit a impatto, che è l'ultima di una serie di strategie che fanno parte della gamma obbligazionaria di Nuveen si basa su una profonda conoscenza del settore e su una lunga esperienza nella gestione di portafogli obbligazionari incentrati sulla sostenibilità. La strategia mira a fornire agli investitori l'accesso a obbligazioni corporate investment grade e ad altri settori del credito, con l'obiettivo di generare alpha e rendimenti interessanti. Gli investimenti in portafoglio includeranno l’utilizzo di proventi destinati esclusivamente a progetti che hanno un impatto positivo a livello ambientale e sociale e generati da società che sono in grado di fornire una rendicontazione d'impatto trasparente. L'obiettivo è affrontare alcune importanti tematiche globali come l'accesso ad abitazioni a prezzi accessibili e lo sviluppo delle comunità, nonché le questioni ambientali che vanno dal cambiamento climatico alla rigenerazione delle risorse naturali.

Il team di Credito Strutturato di M&G lancia un nuovo fondo a liquidità giornaliera, l’M&G Investment Grade ABS Fund. Il fondo punta a individuare opportunità nel mercato globale delle cartolarizzazioni, investendo in strumenti difensivi di alta qualità garantiti da asset quali mutui ipotecari residenziali e prestiti al consumo, aziendali e automobilistici. M&G investe attivamente nel mercato delle cartolarizzazioni da oltre 25 anni avvalendosi di un team di circa 40 professionisti dell’investimento specializzati nel credito strutturato, con il supporto aggiuntivo degli altri team di M&G specializzati in leveraged finance, analisi societaria e finanziaria e immobiliare. La nuova soluzione, che è classificato articolo 8 secondo il regolamento SFDR, seguirà la stessa filosofia d’investimento a lungo termine basata sul valore delle strategie Investment Grade ABS di M&G.

BNP Paribas Asset Management lancia il suo primo fondo ELTIF 2.0 evergreen di debito privato diversificato. Denominato BNP Paribas Alternative Strategies Diversified Private Credit Fund, punta ad offrire un accesso semplificato ai mercati del debito privato, rivolgendosi a investitori professionali e, in prospettiva, anche a non professionali. Grazie a una strategia di diversificazione nei mercati europei, il fondo mira a fornire liquidità costante e rendimenti interessanti. Gli investimenti saranno principalmente focalizzati su obbligazioni europee nei settori delle infrastrutture e degli immobili commerciali, e si rivolge sia alla distribuzione istituzionale sia alla gestione patrimoniale.

Il fondo si concentra sul debito dell'Eurozona, facendo leva sulla posizione della banca BNP Paribas in Europa, e offre un accesso privilegiato alla sua profonda esperienza di sourcing e alla sua vasta rete di origination. Le diverse strategie di private credit rappresentate nel fondo sono gestite dalla divisione Private Asset di BNP Paribas AM. Il processo di investimento del fondo integra compiutamente il DNA della casa di gestione in materia di sostenibilità.

La casa di gestione francese ha messo anche a disposizione una nuova soluzione di investimento che investirà in silvicoltura sostenibile. Il fondo punta a generare rendimenti finanziari per gli investitori e combinare pratiche di investimento sostenibili per combattere il cambiamento climatico, migliorare la resilienza degli asset e aumentare la biodiversità. Si tratta del BNP Paribas Future Forest Fund (FFF) è dedicato agli investitori istituzionali ed è stato lanciato in collaborazione con l'esperto di capitale naturale IWC, controllato da BNPP AM e con sede a Copenaghen. Il fondo è classificato come articolo 9 ai sensi dell'SFDR.

Basato su un approccio di investimento a rischio controllato, attraverso investimenti in aree boschive nelle regioni geografiche sviluppate, BNP Paribas Future Forest Fund ha come obiettivo la produzione di legname sostenibile in un solido quadro di principi ESG. Il portafoglio target sarà composto da 8 a 12 asset negli Stati Uniti (Sud, Nord-Est e Pacifico nord-occidentale), Australia, Nuova Zelanda ed Europa.