Se invierte al menos un 50% de la exposición total en renta fija de entidades financieras (bancos, entidades de crédito y aseguradoras), sin predeterminación en cuanto a las características de las emisiones, principalmente en euros, incluida deuda subordinada (con preferencia de cobro posterior a los acreedores comunes) y hasta un 35% de la exposición total en bonos contingentes convertibles. Estos bonos se emiten normalmente a perpetuidad con opciones de recompra para el emisor, y en caso de producirse la contingencia, pueden convertirse en acciones o aplicar una quita al principal del bono, afectando esto último negativamente al valor liquidativo del fondo. La renta variable derivada de la conversión no superará el 10% de la exposición total. El resto se invertirá en otra renta fija privada y depósitos, y excepcionalmente, en renta fija pública de la Eurozona u otros emisores OCDE.
Rentabilidad anual |
1 año |
3 años |
5 años |
Inicio |
2024 |
2023 |
2022 |
2021 |
2020 |
Rentabilidad anual: Fondo |
1 año: 10,24 |
3 años: 1,95 |
5 años: 2,57 |
Inicio: 3,21 |
2024: 4,53 |
2023: 9,31 |
2022: -7,06 |
2021: 1,51 |
2020: 4,31 |
Rentabilidad anual: Categoría |
1 año: 12,99 |
3 años: -0,14 |
5 años: 1,80 |
Inicio: -
| 2024: 7,22 |
2023: 8,49 |
2022: -12,10 |
2021: 2,14 |
2020: 2,74 |
Rentabilidad anual: Percentil |
1 año: 87,00 |
3 años: 13,00 |
5 años: 32,00 |
Inicio:-
| 2024: 92,00 |
2023: 41,00 |
2022: 11,00 |
2021: 59,00 |
2020: 23,00 |
Riesgo |
Volatilidad |
Ratio Sharpe |
Correlación |
Beta |
Alfa |
Tracking error |
Info Ratio |
Riesgo: 3 años |
1 Volatilidad: 4,93 |
3 Ratio Sharpe: 0,02 |
5 Correlación: 94,72 |
Beta: 0,63 |
Alfa: 1,38 |
Tracking error: 3,07 |
Info Ratio: 0,75 |
Fuente: Morningstar.
Datos en euros.
Categoría: EUR Subordinated Bond. Fecha: 2024-09-16
Fuente: Morningstar.
Datos en euros.
Categoría: EUR Subordinated Bond. Fecha: 2024-09-16