Sigue la apuesta de las firmas internacionales por los target date. Invesco ha lanzado un conjunto de ETF de renta fija con vencimiento fijo y escalonado. Estos nuevos productos van dirigidos a inversores que tengan la intención de aprovechar las elevadas rentabilidades actuales y de adaptar el perfil de vencimiento o el flujo de ingresos de su cartera. La oferta inicial de la empresa ofrece exposición a bonos corporativos con grado de inversión y denominados en dólares estadounidenses, con fechas de vencimiento que oscilan entre 2026 y 2030.
Los nuevos fondos son:
- Invesco BulletShares 2026 USD Corporate Bond UCITS ETF
- Invesco BulletShares 2027 USD Corporate Bond UCITS ETF
- Invesco BulletShares 2028 USD Corporate Bond UCITS ETF
- Invesco BulletShares 2029 USD Corporate Bond UCITS ETF
- Invesco BulletShares 2030 USD Corporate Bond UCITS ETF
"Queremos ofrecer una gama de ETF que vencen como bonos y que ayudan a los inversores construir eficazmente sus carteras, de forma diversificada haciendo más previsible su planificación. Con un coste anual del 0,1%, estos ETF ofrecen potenciales soluciones de inversión a inversores profesionales -fondos de pensiones que tienen obligaciones a plazo fijo, por ejemplo- como a inversores particulares -padres que necesitan planificar las cuotas de los colegios, para alguien que esté ahorrando para comprarse una casa, etc", explica Laure Peyranne, responsable de ETF y Estrategias Indexadas para Iberia, Latinoamérica y US Offshore en Invesco.
Qué esperar de los Invesco BulletShares
Cada ETF Invesco BulletShares tratará de replicar la rentabilidad de su índice de referencia de Bloomberg, que está diseñado para reflejar la rentabilidad de valores de deuda imponibles de tipo fijo de emisores corporativos, con grado de inversión y denominados en dólares. Los valores deben tener un capital nominal en circulación mínimo de 300 millones de dólares y una fecha de vencimiento efectiva comprendida en el último año de la fecha de vencimiento fijo del ETF.
Por ejemplo, el Invesco BulletShares 2026 USD Corporate Bond UCITS ETF trata de replicar la rentabilidad del Bloomberg 2026 Maturity USD Corporate Bond Screened Index, en el que cada bono de la cartera tiene una fecha de vencimiento comprendida entre el 1 de enero de 2026 y el 31 de diciembre de 2026.
Peyranne explica que los inversores pueden utilizar nuestros nuevos ETF BulletShares para la planificación financiera a más largo plazo, a través de lo que se conoce como escaleras de bonos. “Por lo general, esta estrategia consiste en invertir en una serie de ETF de vencimiento fijo —digamos, por ejemplo, en cada uno de los ETF que componen nuestro conjunto actual, con vencimiento entre 2026 y 2030— y, a medida que cada ETF llega a su vencimiento, el inversor reasigna el capital al siguiente ETF lanzado, en este caso uno con fecha de vencimiento en 2031. Esto ofrecería unos ingresos más predecibles que el inversor podría recoger trimestralmente o acumular de forma automática en el fondo", apunta.
