La ley de Murphy aplicada a la gestión de activos

No falla. Es reducir el nivel de riesgo de las carteras y el mercado darse la vuelta. Se trata de la ley de Murphy aplicada a la gestión de activos. Los que a mediados de febrero no aguantaron más la presión y vendieron se han perdido el rebote. Una prueba más de la importancia de mantener la calma en periodos de incertidumbre y de la mala experiencia de inversión que puede resultar hacer market timing. “El intento de predecir los movimientos del mercado no es una forma de garantizar la seguridad financiera. Los flujos históricos de los fondos muestran que el inversor medio normalmente ha obtenido peores resultados que los mismos fondos en los que ha invertido debido a decisiones erráticas al tratar de anticipar el mercado. Con el tiempo, la rentabilidad de este inversor puede producir un lastre en los resultados”, revela Brendan McCurdy, miembro del equipo de Strategic Advisory Solutions de GSAM.