Una vez publicados los datos definitivos de planes de pensiones correspondientes al año pasado, toca hacer balance de 2020. A nivel general, los planes de pensiones domiciliados en España cerraron el año con una rentabilidad media del 0,67%. En lo que respecta a flujos, el sistema individual logró captar 1.336 millones de euros en el conjunto del año, una cifra ligeramente superior a la de 2019 (1.156 millones).
Si realizamos el análisis por categorías, en términos de rentabilidad los planes mixtos cerraron con una caída del -0,35% de media. Eso sí, el balance quedó en tablas ya que, según los datos de Inverco, el 50% de los productos cerró con caídas y la otra mitad, con ganancias. En cualquier caso, hubo cierta dispersión en resultados ya que la brecha de rentabilidad entre el mejor y el peor producto fue de 20 puntos porcentuales.
Otra lectura, y es que entre los 20 mejores productos únicamente hay dos que son de renta fija mixta, ya que los 18 restantes son mixtos de renta variable.
El ranking lo lidera CNP Partners Audaz, un plan de pensiones de CNP Partners que logró ganar un 10,72%. Invierte principalmente en renta fija y renta variable de la zona euro, y parte en Estados Unidos y a nivel mundial. Según el último informe de su cartera, a cierre del año pasado invertía el 41% en activos de renta variable (a través de ETF y acciones), el 47% en renta fija y un 11% en liquidez.
En segunda posición se situó el plan Mapfre Jubilación Activa, con un rendimiento del 8,61%. Gestionado por Mapfre, invierte un máximo del 50% en renta variable global (sin restricciones de capitalización, sectoriales o geográficas, incluidos los países emergentes en un máximo del 25% del patrimonio neto). Por otra parte, tendrá entre un 50% y el 100% de su patrimonio en productos de renta fija pública o privada e instrumentos monetarios.
El podio de los mejores planes mixtos lo cierra Ibercaja Sostenible y Solidario, que obtuvo un retorno del 8,02% en el conjunto de 2020. Se gestiona combinando criterios financieros y extra-financieros de inversión socialmente responsable (ISR), que incluyen los ambientales, sociales y de gobierno corporativo. La exposición a renta variable oscila entre el 30% y el 50% del área OCDE, con un máximo del 20% en emergentes. El resto de la cartera se invierte en activos de renta fija.
Los 20 planes de pensiones mixtos más rentables de 2020
| Grupo Financiero | Planes | Categoría | RT 2020 (%) |
| CNP PARTNERS | CNP PARTNERS AUDAZ | RV Mixta | 10,72 |
| MAPFRE | MAPFRE JUBILACION ACTIVA | RV Mixta | 8,61 |
| IBERCAJA | IBERCAJA SOSTENIBLE y SOLIDARIO | RV Mixta | 8,02 |
| GVC GAESCO | PLAN CAPITALIZACION | RV Mixta | 7,58 |
| SANTALUCIA | UNIPLAN CONTIGO 2038 | RV Mixta | 6,43 |
| GRUPO NOVO BANCO | NB BOLSA PLUS | RV Mixta | 6,27 |
| LABORAL KUTXA | CAJA LABORAL 2040 | RV Mixta | 5,78 |
| LABORAL KUTXA | CAJA LABORAL 2030 | RV Mixta | 5,76 |
| CAJAMAR VIDA | CAJAMAR GEST.FUTURO 2040 | RV Mixta | 5,13 |
| SANTANDER | SPB EMERGENTE | RV Mixta | 5,04 |
| GRUPO CASER | SASSOLA CARTERA EQUILIBRADA | RV Mixta | 5,02 |
| SEGUROS CORTE INGLES | SECI BOLSA ACTIVO | RV Mixta | 4,98 |
| AXA PENSIONES | MPP RUMBO 2026 | RF Mixta | 4,92 |
| MAPFRE | POPCOIN GLOBAL DINAMICO | RV Mixta | 4,90 |
| CAJAMAR VIDA | CAJAMAR GEST.FUTURO 2030 | RF Mixta | 4,88 |
| CAJA ARQUITECTOS | ARQUIPLAN PROFIM DISCR.50 | RV Mixta | 4,81 |
| CAJA INGENIEROS | CAJA NGENIEROSI CLIMATE SUSTAINABI.ISR | RV Mixta | 4,74 |
| CNP PARTNERS | CNP VIDA HORIZ-DECIDIDO | RV Mixta | 4,60 |
| CAJAMAR VIDA | CAJAMAR GEST.FUTURO 2050 | RV Mixta | 4,51 |
| CNP PARTNERS | PLAN BANKOA CRECIMIENTO | RV Mixta | 4,50 |
Fuente: Inverco, datos a cierre de 2020 (rentabilidad en euros).
