À Funds People Portugal, fonte da Absolut Midas - falou sobre a selecção de fundos internacionais para as carteiras dos clientes a quem prestam aconselhamento, definindo "uma estratégia de investimento à medida dos desafios que os mercados colocam".
Como é feita a escolha de fundos internacionais no vosso asset allocation?
O processo de escolha de fundos internacionais emana das decisões dos Comités de Investimento da Absolut Midas, relativamente ao asset allocation a propor aos clientes, de forma a obter uma carteira diversificada. O asset allocation é efectuado tendo por base 3 critérios: classe de activos, sectores e geografia.
Tomemos como exemplo a tomada duma posição em Industrias europeias exportadoras, é depois analisado qual o melhor instrumento/fundo que optimiza a exposição desejada.
Se o que se pretende é, por exemplo, uma exposiçaõ a Equity USA, podemos aconselhar apenas a compra de um ETF que replique o S&P 500. Para o efeito, é efectuada uma análise comparativa entre rentabilidade, volatilidade, consistência, etc., assim como dos custos associados aos vários instrumentos/fundos disponíveis.
Recorrem a alguma plataforma nesse sentido?
Sim, recorremos à plataforma do All Funds Bank que dispõe de uma oferta de distribuição de 450 sociedades gestoras e mais de 24.000 fundos. O All Funds Bank assegura o compliance, faz a Due Diligence a todos os instrumentos que comercializa e tem um departamento de “Investment Consulting” que, combinando ferramentas qualitativas e quantitativas, efectua uma análise independente que permite indicar os melhores Fundos de acordo com o asset allocation pretendido.
Que factores relevam mais na hora de escolher um fundo internacional?
A partir do momento em que decidimos aconselhar a aquisição de um fundo de investimento, os principais factores a considerar são:
- verificar que o fundo tem a exposição óptima à relação entre a rentabilidade e o risco pretendido;
- classe de activos (acções, obrigações), sectores, zona geográfica, moeda;
- custos associados.
Quais os fundos mais procurados? Quais os mais aconselhados no último mês?
Desde o inicio do ano, temos vindo a aconselhar uma maior exposição a activos ou produtos de rendimento fixo. No último mês, foi aconselhado o reforço nesta classe de activos, nomeadamente através de um fundo de investimento, em USD, com uma exposição equilibrada a mercados emergentes, dívida corporativa e high yield de mercados desenvolvidos.”
A Absolut Midas tem como objecto exclusivo a prestação do serviço de consultoria para investimento em instrumentos financeiros e a recepção e transmissão de ordens por conta de outrem. Actualmente tem um volume de 15 Milhões de euros sob aconselhamento, tendo uma equipa sénior cujos associados acumulam a experiência e os conhecimentos que garantem a criatividade e a eficácia necessárias a esta actividade. Cada um tem mais de vinte anos de trabalho na área do Private Banking, na consultoria e gestão de empresas, em fusões e aquisições, no capital de risco e em fundos alternativos.
