Fundo mais antigo desta categoria, ainda em atividade, nasceu em 1989 e pertence à Caixagest.
De acordo com a Comissão do Mercado de Valores Mobiliários, ainda que os primeiros fundos de investimento mobiliário a ser constituídos em Portugal tenham iniciado atividade em 1964, os fundos de investimento mobiliário como os conhecemos hoje existem apenas desde 1986. Três anos depois, no verão de 1989, nasce o primeiro fundo de obrigações nacional em atividade nos dias de hoje, cuja entidade responsável é a Caixagest. Trata-se do Caixagest Postal Capitalização e é o fundo de obrigações mais antigo do mercado nacional.
O segundo fundo mais antigo do mercado nacional é também da responsabilidade da Caixagest, tendo iniciado atividade um ano depois do antecessor. Chama-se Caixagest Curto Prazo e apresenta uma política de investimento focada em meios monetários e obrigações de taxa indexada e tem como objetivo a rentabilização de investimento a curto prazo com elevada liquidez. Atualmente, este gere um património de cerca de 55,8 milhões de euros e a sua carteira é composta por nomes como Robobank, Mylan e Santander Consumer - sendo estas as suas três principais posições.
Um ano mais tarde, no verão de 1991, nasce o Santander Multitesouraria, um produto gerido por Carmen Borondo e que atualmente detém um volume de ativos sob gestão superior a 306 milhões de euros. O fundo da responsabilidade da Santander Asset Manangement apresenta uma carteira maioritariamente composta por obrigações de maturidade de um a três anos, sendo que as obrigações de empresas financeiras representam mais de metade da exposição sectorial em carteira. Confira abaixo a lista dos fundos de obrigações com mais história no nosso país.
Fundo |
AuM (Euros) |
Categoria |
Gestora |
Data de lançamento |
Caixagest Postal Capitalização |
1 453 949 |
Fixed Income |
Caixagest |
24/07/89 |
Caixagest Curto Prazo |
55 880 301 |
Fixed Income |
Caixagest |
17/12/90 |
Santander Multitesouraria |
306 207 135 |
Fixed Income |
Santander Asset Management |
04/06/91 |
BPI Reforma Segura PPR |
704 503 063 |
Fixed Income |
BPI Gestão de Activos |
28/11/91 |
Santander Multitaxa Fixa |
49 139 440 |
Fixed Income |
Santander Asset Management |
13/07/92 |
BPI Euro Taxa Fixa |
32 178 249 |
Fixed Income |
BPI Gestão de Activos |
26/04/93 |
Caixagest Obrigações |
267 437 998 |
Fixed Income |
Caixagest |
15/11/93 |
Caixagest Obrigações |
42 779 433 |
Fixed Income |
Caixagest |
15/11/93 |
NB Obrigações Europa |
39 114 883 |
Fixed Income |
GNB Gestão de Ativos |
26/01/94 |
Montepio Obrigações |
8 760 581 |
Fixed Income |
Montepio Gestão de Activos |
01/02/94 |
IMGA CA Rendimento |
285 222 272 |
Fixed Income |
IM Gestão Activos |
20/06/94 |
BPI Obrigações Mundiais |
138 984 781 |
Fixed Income |
BPI Gestão de Activos |
25/10/94 |
BPI Liquidez |
807 112 700 |
Fixed Income |
BPI Gestão de Activos |
18/03/96 |
IMGA Rendimento Semestral |
32 591 015 |
Fixed Income |
IM Gestão Activos |
01/07/96 |
NB Capital Plus |
61 831 000 |
Fixed Income |
GNB Gestão de Ativos |
07/08/97 |