Os fundos mistos em Portugal englobavam, no final de maio, cerca de 175 milhões de euros em ativos sob gestão divididos por oito produtos de investimento. Os fundos mistos são produtos que investem em diversas classes de ativos, tanto tradicionais como não tradicionais. Contudo, a maior ou menor exposição a ações ou obrigações determina a sua categorização como fundos mistos que investem predominantemente em obrigações ou ações.
Entre os oito produtos, aquele que apresenta maior rendibilidade anualizada nos últimos cinco anos é gerido pela CA Gest e é o Raiz Global que apresenta ganhos de 5,24%. Este produto é classificado de “fundo misto predominantemente de ações” pela APFIPP.
“Mistos de Ações” predominam no longo prazo
Entre os oito fundos de investimento da categoria de fundos mistos, apenas um “predominantemente obrigações” vigora há mais de cinco anos. O produto gerido pela Caixagest e denominado de Caixagest Estratégia Equilibrada e fechou os cinco anos anteriores a maio passado com ganhos na ordem de 4,04%.
Além do fundo da CA Gest, que é o mais rentável nos últimos cinco anos, também o Caixagest Estratégia Arrojada aparece no topo do ranking com ganhos de 4,29%.
O último mês completo de um fundo
No mês passado, passou a haver menos um fundo disponível na categoria dos fundos mistos. Segundo a comunicação da Popular Gestão de Activos, o seu fundo Popular Valor juntou-se ao Popular Ações através de uma fusão. Segundo a gestora “o pretendido com esta fusão é alcançar um volume considerável que permita assegurar uma maior diversificação do risco, uma implementação adequada da estratégia a que se propôs inicialmente e assegurar uma evolução do fundo que vá ao encontro das expectativas e das necessidades dos participantes”.
Os fundos mistos das gestoras nacionais
| Fundo | Predominantemente | Gestora | Rendibilidade 2 anos (%) | Rendibilidade 5 anos (%) |
|---|---|---|---|---|
| Raiz Global | Ações | CA Gest | 11,07 | 5,24 |
| Caixagest Estratégia Arrojada | Ações | Caixagest | 5,06 | 4,29 |
| Caixagest Estratégia Equilibrada | Obrigações | Caixagest | 4,44 | 4,04 |
| Popular Valor | Ações | Popular Gestão de Activos | 15,02 | 3,82 |
| Montepio Global | Ações | Montepio Gestão de Activos | 11,72 | 3,06 |
| Banco Bic Investimento | Obrigações | Dunas Capital | n.a. | n.a. |
| Santander Gestão Private Equilibrado | Obrigações | Santander AM | 6,99 | n.a. |
| Santander Gestão Private Prudente | Obrigações | Santander AM | 6,02 | n.a. |
