Montepio Global foi o fundo misto com melhor performance no ano passado

No final do ano passado existiam sete fundos mistos no mercado nacional, de acordo com a categorização da Associação Portuguesa de Fundos de Investimento, Pensões e Patrimónios (APFIPP). Desses, apenas cinco estiveram em atividade todo o ano, com os restantes dois produtos a serem criados durante o último mês do ano: o Santander Multiactivos 0-30 e ainda o Santander Multiactivos 20-60, ambos da Santander Asset Management.

Dos fundos com dados para todo o ano passado, o grande campeão da categoria foi o Montepio Global da Montepio Gestão de Activos. Trata-se de um fundo misto predominantemente de ações que fechou o ano com uma rendibilidade de 4,87%. Metade da sua carteira é composta por empresas do sector financeiro e tecnológico, tendo o fundo fechado 2014 com mais de 5 milhões de euros em ativos sob gestão. Segundo a carteira presente na Morningstar, referente a dezembro, nas maiores posições no mercado de ações eram em empresas como a Apple, a Unicredit ou Nestle. No que toca ao investimento no mercado de obrigações, dominava a dívida corporativa (Santander e BCP) e dívida pública portuguesa.

O segundo produto com melhor performance foi o Caixagest Estratégia Arrojada. Gerido pela Caixagest, o fundo teve um desempenho de 1,37% e tem a sua carteira dividida, praticamente, entre EUA e Europa. O sector financeiro é o preferido ao representar cerca de 20% da carteira, e as maiores posições vão para fundos da própria casa (por exemplo o Caixagest Liquidez, Caixagest Acções EUA ou Caixagest Obrigações).

Com 0,81% de rendibilidade figura, no terceiro lugar do ranking, o primeiro fundo misto predominantemente obrigações. O fundo da Dunas Capital, Banco BIC Investimento tinha, no final do ano passado, mais de 15 milhões de euros de património. A sua carteira era composta por 10 ações e 28 obrigações, com as maiores posições a pertenceram a títulos de dívida soberana de países como Itália, Alemanha ou Espanha. Em termos de ações, as maiores posições vão para o sector financeiro com o Deutsche Bank e o Barclays à cabeça.

Além destes produtos, a lista é composta pelo Caixagest Estratégia Equilibrada e pelo Patris Valorização, da Patris Gestão de Activos.

Os fundos mistos no ano passado

Fonte: APFIPP e Morningstar a 31 de dezembro de 2014.